Os filhos de Anne e Gilbert já estão crescidos e perseguindo aventuras. Em uma delas descobrem o Vale do Arco-Íris e começam a visitar o local para brincar. Então, a Glen St. Mary: os travessos Merediths. Contrariando as expectativas, uma amizade nasce entre as crianças, enquanto o viúvo John Meredith procura por uma esposa. Em um celeiro, está escondida a órfã Mary Vance, que conquista os pequenos Blythes e Merediths, que, juntos no Vale do Arco-Íris, traçam um plano para que a nova amiga não volte ao orfanato.